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BBVA y Bankia, dos “pesos pesados” de las finanzas de España, lanzaron al mercado el pasado 10 de enero un nuevo servicio que brindarán en forma conjunta y que les va a permitir a sus clientes realizar pagos de hasta 20 euros sin tener que firmar recibos ni teclear el correspondiente código PIN.

La nueva tarjeta que va a permitir este tipo de operaciones se llama Madrid Contactless y va a funcionar simplemente con la operación de acercarla a un lector. A pesar de la simplicidad del sistema, ambas entidades bancarias aseguran a sus clientes que la seguridad de las transacciones que se efectúen va a permanecer inalterable, sin merma alguna.

Esta iniciativa constará de varias fases. En la primera de ellas van a poder acogerse a la misma alrededor de un millón de clientes que se encuentren ubicados geográficamente dentro del anillo de la M-30 en la ciudad de Madrid. Se prevé la instalación para tal fin de alrededor de 7.000 terminales en comercios de la zona en los generalmente se suelen realizar pagos de poca cuantía.

Ambas entidades bancarias se fijaron como objetivo llegar a los dos millones de usuarios en el curso del presente año, a la vez que ampliar las zonas y los negocios de la Comunidad de Madrid en los que se pueda usar este nuevo servicio. Aquellos locales y establecimientos que cuenten con las nuevas terminales de pago van a estar identificados con el ícono “Wave”.

Si los pagos a realizar superasen los 20 euros, los titulares de Madrid Contactless van a poder llevarlos a cabo pero deberán seguir confirmando la transacción a través de la introducción del código PIN de la respectiva tarjeta.

Estamos en presencia de un proyecto conjunto de Bankia y BBVA que es pionero en territorio español y, a pesar de que por ahora estará limitado al servicio con tarjeta, en un futuro no lejano éste se va a extender a los teléfonos móviles que posean tecnología NFC. Recordemos que España es el primer país europeo y entre los diez primeros a nivel mundial con una mayor penetración de los llamados smartphones.

En el proyecto también colabora Visa Europe, quien sostiene que el mismo “es un paso fundamental para la adopción masiva de los pagos vía móvil en España”.

Esta empresa ya emitió 27 millones de tarjetas Contactless en 17 países europeos, con resultados más que alentadores.

Finalmente el BBVA, el segundo Banco en importancia de España, decidió reconocer en sus cuentas la pérdida originada por la caída de su negocio en los Estados Unidos. A pesar de que el BBVA pagó un alto precio por Compass y algunas otras entidades poco tiempo antes de que estallara la crisis financiera global, hasta ahora no había querido hacer los ajustes en el fondo de comercio, o sea el sobreprecio que pagó en su momento por encima del valor contable.

Y es ahora cuando lo ha efectivizado por un importe de 1.000 millones de euros, los que sin lugar a dudas van a tener un impacto directo sobre en el beneficio de la entidad. Pero a su vez esa cantidad no supone una salida de caja ni afecta la liquidez ni a la política de dividendos del grupo.

Curiosamente, este reconocimiento contable de la pérdida de valor va a mejorar la solvencia en alrededor de 40 millones de euros, por lo que este saneamiento ayuda al BBVA a cumplir con las nuevas exigencias de capital de máxima calidad impuestas por la Autoridad Europea.

El grupo español que es presidido por Francisco González hizo saber que, de acuerdo con los datos y previsiones de resultados de los que disponen en estos momentos, se “estima un potencial ajuste en el valor del fondo de comercio de su franquicia en EE UU debido al deterioro de la situación macroeconómica del país y por el impacto del nuevo marco regulatorio”.

Tal como lo marca la normativa vigente, la entidad valora cada año los fondos de comercio reconocidos del grupo. Y en el caso de la franquicia en los Estados Unidos, este año hay un potencial ajuste de carácter extraordinario de dicho fondo de comercio por la más lenta recuperación económica del país, sumada a un esperado futuro de bajos tipos de interés y un creciente impacto del entorno regulatorio.

Debido a esto el valor neto del ajuste contable sería de unos 1.000 millones de euros, incluyéndose su impacto en los resultados netos del año 2.011.

Por el particular tratamiento contable del fondo de comercio sobre los cálculos de ratio de capital, este ajuste al parecer no tendría ningún impacto negativo sino que por el contrario habría una subida de 400 millones de la moneda común en el “core capital” del Grupo por el tratamiento fiscal del fondo de comercio.

El 2.011 fue el segundo año consecutivo que el Ibex35 registró pérdidas de dos dígitos. La Bolsa de España terminó el año pasado con una caída anual del 13,11%, después de que en el año anterior, el 2.010, cediera al cabo del ejercicio el 17,4%.

Pero hay una diferencia significativa: en el 2.010 el índice español terminó siendo el peor posicionado de las grandes Bolsas europeas, mientras que en el año que acaba de terminar el selectivo español evolucionó mejor incluso que el alemán, que cedió un 14,69% anual y el francés que bajó un 16,95%. Pero a la cabeza de las pérdidas de os parqués más importantes de Europa se sitúa Milán, que en el 2.011 perdió un 25%.

Daniel Pingarrón, analista de IG Markets, asegura que un hecho muy positivo y auspicioso para la Bolsa española es que el Ibex no tuvo el comportamiento de un país de la periferia del euro como Grecia, Portugal e incluso Italia, porque en la composición del selectivo español más del 50% de los ingresos de las compañías provienen del exterior de España.

Además, y a pesar de que un tercio del Ibex está formado por el sistema bancario, y de que el año pasado fue un año especialmente adverso para el sector, los dos grandes Bancos españoles, BBVA y Santander, tuvieron un mejor comportamiento tuvieron un mejor comportamiento que sus pares franceses o alemanes, que tienen unas mayor exposición a la gran deuda griega.

Lo cierto es que las caídas generalizadas se produjeron en un año muy marcado por la crisis griega que no termina de acomodarse y que terminó con el alejamiento del primer ministro Papandreu en noviembre pasado.

El del 2.011 es un ejercicio marcado por el tercer rescate a un país de la Eurozona, Portugal. Y esta crisis que no cede cambió las previsiones de recuperación que tenían las autoridades europeas un año atrás.

Y además se agrega que Europa demuestra cada vez más y de una forma sistemática que muy probablemente no va a ser capaz de resolver satisfactoriamente el grave problema de la deuda soberana, que es el factor determinante de la recaída en la recesión además de la influencia del recalentamiento de las economías china y brasileña.

España e Italia fueron quizás los países más castigados por la presión sobre su deuda soberana, de la que pudieron salir parcialmente con la ayuda del BCE al comprar de la deuda de ambas naciones.

Cuando existía el BBV la tradición de la institución indicaba que su presidente no tenía que envejecer en el cargo. Entonces se estipuló para su jubilación la edad de 65 años. Tras la fusión con Argentaria, el ahora BBVA mantuvo la tendencia.

Pero desde que Francisco González se hizo cargo del Banco diez años atrás la cultura del mismo parece haber cambiado bastante.

El martes de la semana pasada el consejo de administración aprobó cambiar el reglamento interno de la entidad para permitir retrasar la edad de jubilación de los consejeros desde los setenta a los setenta y cinco años.

Entonces González, que tiene en la actualidad sesenta y siete años, podrá permanecer en su actual cargo hasta el mes de marzo del 2.020. Sólo deberá someter cada tres años la renovación del mismo a la junta como el resto de los consejeros.

Éste no es el primer cambio que González hace sobre este tema. Ya en diciembre del 2.007 durante el último consejo de ese año retrasó la edad para jubilarse desde los sesenta y cinco a los setenta años.

Y en el 2.009 prejubiló a José Ignacio Goirigolzarri, diez años más joven que él mismo. Varias veces el BBVA llevó a cabo prejubilaciones de empleados con más de 53 años.

Esta nueva medida que ha tomado el presidente del BBVA en principio no va a subir su pensión, que fue fijada en prácticamente 80 millones de euros y fue externalizada fuera del Banco. Asimismo se supo que la retribución de González al término del presente año va a ser de 4,97 millones de la moneda común.

Fuentes cercanas al Banco indican que la junta de accionistas a celebrarse en marzo va a ser notificada de las modificaciones. De acuerdo a los trascendidos, estos cambios se hacen para “dar continuidad a los actuales miembros del consejo, quienes estuvieron al frente del barco durante toda la crisis económica y tomaron decisiones claves para garantizar la gestión de la entidad”.

También se eliminará el límite máximo de doce años que existía para los consejeros independientes. Son nueve los miembros del consejo que están en esta situación de acuerdo a la última memoria del gobierno corporativo de la institución.

Hay otras importantes empresas del Ibex35 que mantienen esta limitación, como Gas Natural, BME, Mapfre o Abertis, por citar sólo algunos ejemplos.

El presidente de la filial colombiana del Banco español BBVA, Óscar Cabrera, hizo una estimación acerca de que la economía de Colombia va a crecer un 5% en el 2.011 y alrededor del 5,4% en el transcurso del 2.012. Después, aunque seguirá avanzando lo hará a tasas más bajas por el deterioro del entorno global en esta época de crisis generalizada.

Las previsiones de crecimiento del BBVA Research se basan en la evolución de los parámetros macroeconómicos colombianos. En ellos se prevé que el PIB del país mantendrá un buen ritmo de subida a pesar del bajo crecimiento global, en particular los Estados Unidos y toda la Eurozona, principales compradores de los productos y materias primas colombianas.

Por su parte Juana Téllez, la economista en jefe del BBVA Colombia, sostuvo que las previsiones del Banco no están exentas de ser modificadas a la baja por los numerosos riesgos existentes. Un eventual mayor deterioro de las condiciones externas podría retrasar la recuperación todavía débil en las exportaciones industriales del país y provocar un recorte en los ingresos por la minería y los hidrocarburos.

Pero por complicado que se pueda presentar el escenario internacional, Colombia va a seguir creciendo a tasas significativamente superiores a las del año 2.009, cuando la crisis golpeó más fuerte a la economía del país latinoamericano. Sin embargo seguramente se deberá hacer frente a subidas en el déficit de cuenta corriente y devaluaciones en el tipo de cambio superiores a las que se registraron en el período 2.008/9.

La inflación en Colombia se ubicó en noviembre en el 3,96% anual, una cifra que para el BBVA “no compromete el cumplimiento de la meta de finalizar el año con una inflación en torno a la estimada, del 3,4%.

Para el año próximo, BBVA Research espera una inflación anual del 3,4%, cifra que está sustentada en un escenario de subida moderada en los precios internacionales de los productos básicos, sobre todo del petróleo.

Se espera asimismo que el Banco Central de la República haga aumentos adicionales de la tasa de intervención durante el año que viene, lo que permitirá moderar las presiones para que la inflación no sobrepase las metas del gobierno a largo plazo, logrando así un adecuado y sostenido crecimiento económico.

Cabrera consideró “excelente” el desempeño del BBVA en Colombia durante este año y aseguró esperar nuevas inversiones para el que viene, de forma tal de consolidar la presencia del segundo Banco español en territorio colombiano.

La Autoridad Bancaria Europea (EBA) confirmó el viernes que el conjunto de la banca de España necesitará 26.170 millones de euros de capital adicional para poder hacer frente a los nuevos mínimos de capital de máxima calidad, que llegan a los 114.700 millones para el conjunto de los 70 principales Bancos de Europa.

De acuerdo a los dichos de la EBA, el capital que precisan los cinco grandes de España, o sea el Santander, BBVA, Bankia, CaixaBank y Popular, casi coincide plenamente con lo que se había adelantado en octubre.

De esta manera, el sistema financiero español se mantiene segundo por detrás de Grecia en la lista de países con más necesidades financieras para mantener las metas de capital de máxima calidad en su sistema bancario.

En resumen, es el grupo Santander quien más dinero necesita, 15.302 millones de euros frente a los 14.971 millones que necesitaba en octubre. El BBVA precisa poco más de 6.300 millones de euros, lo mismo que hace dos meses, el Popular otros 2.580 millones, el Banco Financiero y de Ahorro, la matriz de Bankia 1.330 millones y en quinto lugar la Caixa deberá reforzar su capital en 630 millones de euros.

Cabe destacarse que cuando se dieron a conocer estos datos las entidades españolas ya habían indicado que aspiraban a cumplir con los requisitos exigidos por las autoridades monetarias europeas sin que fuese necesario que el sector público español entrase en su accionariado.

A diferencia de lo que sucede en España, donde las necesidades se han mantenido constantes, el total de las necesidades que afronta el sector financiero europeo subió de acuerdo a datos emitidos por la EBA de 106.000 a 114.700 millones de euros de capital adicional. Y en esta subida de necesidades tuvo que ver principalmente que se duplicaron los requerimientos de la banca alemana al pasar de 5.200 a 13.100 millones.

Por lo tanto la parte correspondiente a España frente al conjunto de las necesidades de los principales Bancos europeos se redujo del 24 al 22%.

El panorama completo de las necesidades por países se completa con los 30.000 millones de euros necesitados por la banca griega, los 15.400 millones de la banca italiana, los 13.100 millones de la banca alemana y los 7.400 millones de la banca francesa. Portugal permanece en casi 7.000 millones de euros y después se encolumnan Austria, Noruega, Holanda y Eslovenia. Los Bancos británicos al parecer no van a tener necesidades adicionales.

Ya no novedad ni para el más desprevenido que la crisis económica sufrió un inesperado y lamentable reverdecimiento, sobre todo en el segundo semestre de este año. El estancamiento económico de las grandes potencias da suficiente prueba de ello.

Y en el caso particular de España este agravamiento hace muy difícil que se puedan cumplir las metas fijadas para este año y el próximo.

Así es que el servicio de estudios del BBVA advierte en el último informe sobre la situación española que los riesgos de que el país nuevamente caiga en un proceso de recesión ya en el cuarto trimestre del 2.011 subieron “de manera considerable”.

De cualquier forma por el momento mantiene sus previsiones de una subida del PIB del 0,8% para este año y de un 1% para todo el año 2.012.

El gran problema es que la recuperación económica no alcanzará para generar empleo genuino con lo que las previsiones en materia laboral para el año próximo fueron corregidas para peor, llevando el porcentaje de parados hasta el 22,1%, lo que equivale a más de cinco millones de desempleados.

Jorge Sicilia, el director del informe del servicio de estudios del Banco español, aseguró que la economía española está “estancada” y, de no tomarse rápidamente medidas de fondo, se va a consolidar el crecimiento negativo de la misma.

De no cambiar el panorama tanto español como global, el año entrante se van a producir según Sicilia oscilaciones que irán desde ligeros crecimientos positivos hasta complicadas situaciones de involución económica.

Ya el gobierno de Rodríguez Zapatero debió reconocer que no podrá cumplir con sus previsiones con respecto a una tibia recuperación del empleo en el segundo semestre que estamos finalizando. Y ha optado por no realizar los Presupuestos para 2.012, con lo que sus previsiones en materia laboral para este año y el que viene quedaron completamente desfasadas en un 19,8% y un 18,5% respectivamente.

Los expertos en la materia del Banco afirmaron que en cuanto a la evolución del déficit público este año no se podrá cumplir el objetivo prometido a Bruselas con por lo menos un desfase de medio punto porcentual.
Es opinión del BBVA que cada vez el tiempo para implementar correctamente las políticas aprobadas en las cumbres europeas es menor, y en el caso de España ese tiempo ya está casi agotado.

Los técnicos del departamento inmobiliario del Banco Bilbao Vizcaya Argentaria (BBVA) consideran que el precio de los inmuebles en España todavía no tocó su suelo. Su consejero delegado, Ángel Cano, afirmó el miércoles de esta semana que la entidad, uno de los dos grandes Bancos españoles, espera todavía un “deterioro adicional de los precios de los activos inmobiliarios del orden del 8 al 10% en el curso de los próximos 18 a 24 meses”.
Cano hizo estas reflexiones como respuesta a una pregunta acerca de si la entidad tenía entre sus planes inmediatos realizar más provisiones tendientes a cubrir los eventuales gastos de los riesgos derivados de los activos inmobiliarios adjudicados y adquiridos. El consejero delegado cree que las posibles coberturas adicionales ante la posibilidad cierta de esta caída de precios es “perfectamente absorbible por las cuentas generales del Banco”.
Las autoridades del BBVA comunicaron ese mismo día que al cierre del tercer trimestre la entidad poseía activos inmobiliarios procedentes de compras y adjudicaciones por un importe total de 6.632 millones de euros, de los cuales 4.300 millones tenían procedencia de créditos para la promoción inmobiliaria y otros 1.306 millones se derivaban de financiación de vivienda. Cabe destacar que el Banco ha aumentado los activos adjudicados en 1.839 millones de la moneda común.
Según destacan los responsables del sector, el Banco tiene dotadas provisiones equivalentes a un 33% del valor bruto de esos activos inmobiliarios, por lo que el importe neto en balance es al día de hoy de 4.476 millones de euros.
Si se tienen en cuenta los créditos vivos, el BBVA redujo la financiación al sector promotor en lo que va del año en 1.352 millones llevándola hasta los 1.526 millones de euros.
Un tema de particular importancia lo constituye el volumen de activos potencialmente problemáticos del sector de la vivienda que es de 12.656 millones, los que comprenden los 6.632 millones en activos inmobiliarios que citamos anteriormente más 3.676 millones que corresponden a créditos dudosos y otros 2.348 millones que se encuentran en riesgo cierto de mora.
En estos casos las provisiones son de 2.156 millones para los activos (el 33%), y de 1.539 millones para los créditos dudosos y en riesgo de mora del sector.
Es para destacar que los activos inmobiliarios potencialmente problemáticos subieron la nada despreciable suma de 1.939 millones de euros en lo que va de este año 2.011.

Francisco González, el presidente del español BBVA, se encuentra por estos días de viaje por los Estados Unidos. Y en este viaje aseguró que la Unión Europea va a lograr conseguir sus metas porque las ventajas que ofrece el euro exceden por mucho los desafíos de la hora actual.

Tampoco dejó de reconocer que la crisis actual exige “acciones rápidas” ya que la tensión por la que está atravesando la UE requiere de reformas económicas de fondo y de un proceso de consolidación fiscal en varios países de la región, además de un importante esfuerzo de las autoridades europeas por hallar soluciones valederas en el corto plazo.

González defendió también los cambios regulatorios que se están aplicando en Europa ya que según su parecer éstos reducen los riesgos y le ponen fin a prácticas temerarias que tanto daño le hicieron a la economía mundial.

Estas nuevas exigencias suponen restricciones de endeudamiento de las entidades financieras, mayores requisitos de capital y liquidez y fuertes inversiones en sistemas de gestión del riesgo.

En una conferencia que brindó el presidente del BBVA titulada “La economía global y el futuro de la banca”, repasó la situación económica general de toda Europa, la posición de privilegio del BBVA y los cambios del sector financiero.

Después de plantear el complejo escenario económico y financiero, se dedicó a destacar las principales fortalezas del Grupo BBVA, entre las cuales figuran ser uno de los cuatro Bancos en todo el mundo con ráting AA y ser uno de los pocos Bancos que pudo superar la peor parte de la crisis económica global sin ayudas del Gobierno.

Esta situación de privilegio del BBVA es, a juicio de su presidente, el resultado de una estrategia de negocios que se basó en tres pilares fundamentales: principios, personas e innovación. Gracias a ellos el Banco nunca ha sido tan fuerte, como queda demostrado por la resistencia de sus resultados y por su capacidad para seguir creciendo en un entorno tan adverso.

Al término del 2.010 el BBVA se ubicó como el quinto Banco por beneficios entre las entidades europeas, el segundo en rentabilidad y el primero en eficiencia.

En los últimos test de estrés que se realizaron a la banca europea, El BBVA quedó posicionado como la entidad más fuerte entre los grandes Bancos de la región con un ratio de capital Core Tier 1 de casi el 10% en el escenario más adverso.

En las últimas horas las autoridades del Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB) que depende del Banco de España decidió prorrogar hasta hoy miércoles el plazo para presentar ofertas de compra no vinculantes por la Caja Mediterráneo (CAM).

Se estima que este retraso se debe al pedido de varias entidades con dificultades para completar la oferta no vinculante que permite acceder al libro de venta de la CAM.

Los candidatos a comprar la Caja hasta el momento son Santander, BBVA, CaixaBank, Popular, Sabadell, Barclays, las Cajas vascas e Ibercaja.

Estas entidades tendrán cuatro semanas para estudiar a fondo las cuentas de la entidad y deberán hacer una segunda oferta, esta sí de carácter vinculante.

A pesar de haber alrededor de diez entidades interesadas, en el mercado se considera que solamente tres tienen la suficiente fortaleza financiera para finalmente quedarse con la CAM, y éstas son Santander, BBVA y CaixaBank. Hasta se especula con que sólo las dos primeras serán las que puedan realizar ofertas realmente competitivas.

Hay varias posibilidades para realizar la operación. La más viable es que los interesados pidan al FROB que se haga cargo inicialmente de los más de 7.300 millones euros en vencimientos de aquí hasta diciembre del 2.012 y que después loa entidad compradora los pague con retraso y financiación.

También es posible que se pida aislar los activos más complicados de la entidad en una especie de “Banco malo” y que esos activos los asuma el Estado español. A cambio de eso, la contribución del FROB podría ser menor.
Debe recordarse que la CAM tiene casi 7.800 millones de euros dudosos en el sector promotor.

La semana pasada uno de los directores generales del Banco de España, José María Roldán, les comentó a los analistas en Londres que durante este año los activos inmobiliarios continuarán depreciándose en España a pesar de las caídas que ya registraron.

Fueron declaraciones bastante criticadas por muchos porque se considera que ahuyentarán a los inversores, mientras otros creen que sólo pasa por reconocer y coincidir con lo que afirman los analistas del sistema bancario español.

En otro orden de cosas, Caja España-Duero aprobó hace un par de días en una asamblea extraordinaria y con el 95% de los votos a favor la integración con Unicaja. Pero Caja España-Duero solamente controlará el 30% del capital porque la valoración que se hizo por Unicaja fue bajísima por los altos riesgos de morosidad a futuro.